周末过完回来一次大涨，有往年国庆行情那味了。
 
这周末消息不少，外围财政刺激计划预期往上走，然后人民币汇率继续回升，还有各类商品价格大涨，还有深圳改革方案，总体来说，消息上是利好多。
 
不过市场涨成这样，我觉得这些利好还是不能完全解释得了，今天市场三驾马车全面开花回涨，不乏新高个股，形势看上去，更像是之前撤离的各类抱团资金，在今天把仓位全满上了，更集中地买入市场权重股，所以市场全面开花。看看新高的股票，基本都是各类指数的权重股。
 
之前撤离的外资大举买入，也是今天行情的助燃剂，今晚上美股应该也是又要大涨了。
 
不过，随着国庆后这个连涨过后，沪深300指数回到了距离新高一步之遥的位置，之前资金的不足让指数一直无法继续往上，如今资金面变化不大，如果今天的行情是基金们全面满仓所致，那么后续的行情将又变得乏力起来。
 
不过说到底，这样的行情演绎下去，还是抱团行情的进一步极端化，本身就不在投资者可预判的范围之内。在泡沫上跳舞，期望泡沫演变成更大的泡沫，都是危险的行为。
 
回头再说下今天有几个板块比较失常地下跌，例如游戏板块，A股几个大的龙头股都在这个大涨的日子崩盘，其实本身从估值来说，这几家公司跟历史比，跟港股同行比，都也是泡沫估值了。而游戏行业的实际环比增速也在往下，疫情效应已经逐渐消散了，所以它们在哪个日子崩，都是不稀奇的。
 
但他们突然某天又新高，那也有人可以出来解释得通，因为白酒医药都有这样的问题，都是抱团，不同的只是白酒医药又新高了，如果今天跌停的是白酒医药板块，现在的估值下我也能用一样的理由来解释它们为什么跌停，这就是投机的不可测性，它涨也行，跌也行，都合理。